根據(jù)中國安防產(chǎn)品協(xié)會的規(guī)定，防爆安全檢查設(shè)備、安全報警器材、社區(qū)安全防范系統(tǒng)(包括對講、電子巡更、公共廣播3個小類)、車輛防盜防劫聯(lián)網(wǎng)報警系統(tǒng)、出入口控制系統(tǒng)、視頻監(jiān)控防范系統(tǒng)、防盜鎖門柜及防彈運(yùn)鈔車、人體安全防護(hù)裝備等8類產(chǎn)品屬于安防的分行業(yè)。不同安防分行業(yè)和子行業(yè)有著不同的市場情況。

　　目前車輛防盜防劫聯(lián)網(wǎng)報警系統(tǒng)、人體安全防護(hù)裝備這兩類沒有作為主業(yè)的內(nèi)地上市公司，與防盜鎖門柜及防彈運(yùn)鈔車同屬于實體防護(hù)設(shè)備的也只有金剛玻璃這一家，而且這家企業(yè)對實體防護(hù)分行業(yè)的代表性也不夠。這3類中實體防護(hù)設(shè)備市場最大，而實體防護(hù)設(shè)備中防盜門占有份額較大，其市場變化規(guī)律與社區(qū)安全防范系統(tǒng)類似，它們都與房地產(chǎn)市場高度相關(guān)，因此可以參考社區(qū)安全防范系統(tǒng)的市場變化。車輛防盜防劫聯(lián)網(wǎng)報警系統(tǒng)與當(dāng)年汽車市場高度相關(guān)，而人體安全防護(hù)裝備市場相對較小。本文所重點研究的43家公司年報中車輛防盜防劫聯(lián)網(wǎng)報警系統(tǒng)和人體安全防護(hù)裝備這兩類分行業(yè)的資料和數(shù)據(jù)太少，此次不做研究。

　　視頻監(jiān)控行業(yè)的上市公司最多，大約占75%。經(jīng)營出入口控制系統(tǒng)有相關(guān)數(shù)據(jù)的有達(dá)實智能、達(dá)華智能、英飛拓、福建新大陸、漢王科技這幾家。英飛拓以監(jiān)控為主，也有出入口控制系統(tǒng)產(chǎn)品，但所占比重很小。漢王科技的安防產(chǎn)品包括人臉識別、智能視頻監(jiān)控、智能交通幾類，最主要的還是人臉識別，但所占比重也很小。同方股份的子公司同方銳安、同方微電子，CSST的子公司科松也有出入口控制系統(tǒng)產(chǎn)品，但年報中看不到有關(guān)數(shù)據(jù)。上市公司中沒有單獨的防盜報警企業(yè)，含有防盜報警業(yè)務(wù)的只有綜合類安防上市公司CSST和做商品防盜電子標(biāo)簽的中瑞思創(chuàng)。防爆安檢和社區(qū)安全防范系統(tǒng)兩個分行業(yè)各只有一家公司：同方威視和安居寶，這兩家企業(yè)的行業(yè)代表性很好。

　　視頻監(jiān)控類企業(yè)在以安防產(chǎn)品為主的20家企業(yè)中市場表現(xiàn)是最好的，特別是權(quán)重比較大的海康威視和浙江大華銷售收入增長均超過70%，多數(shù)企業(yè)也在20%以上。監(jiān)控領(lǐng)域市場份額最大，也有較多公司的數(shù)據(jù)可以進(jìn)一步分析細(xì)分子行業(yè)的情況。[nextpage]

　　攝像機(jī)是監(jiān)控領(lǐng)域市場份額最大的子行業(yè)，由于應(yīng)用領(lǐng)域不同攝像機(jī)的差別很大，市場增長空間也更大。以監(jiān)控產(chǎn)品為主業(yè)的上市公司都非常重視攝像機(jī)這一子行業(yè)。以?？低暫驼憬笕A為例，?？档那岸艘粢曨l攝像產(chǎn)品營業(yè)收入11.07億元，同比增加199.82%，毛利率51.66%，同比增加3.77個百分點;而以DVR為主的后端音視頻產(chǎn)品營業(yè)收入21.43億元，同比增加35.63%，毛利率54.15%，同比下降0.71個百分點。?？低暡粌H在DVR領(lǐng)域，而且在攝像機(jī)領(lǐng)域都已成為內(nèi)地第一大戶。浙江大華前端音視頻攝像產(chǎn)品營業(yè)收入1.84億元，同比增加94.43%，毛利率43.57%，同比下降0.97個百分點;后端音視頻產(chǎn)品營業(yè)收入9.72億元，同比增加79.53%，毛利率42.85%，同比上升2.93個百分點。這兩家都是以DVR及其板卡著稱的企業(yè)，但是前端產(chǎn)品增長速度均大于后端產(chǎn)品。?？怠⒋笕A的2011年中報也顯示上半年前端產(chǎn)品增速仍分別高達(dá)77.89%、213.76%。據(jù)我們了解的情況，這兩類產(chǎn)品的集中度在逐年提高，而攝像機(jī)的市場集中度提高得更快。

　　以DVR為代表的后端音視頻產(chǎn)品則顯得相形見絀，?？蹬c大華兩家都是如此，以DVR為主營產(chǎn)品的大立科技和藍(lán)色星際增長速度則更低一些。而以NVR著稱的蘇州科達(dá)2010年監(jiān)控收入0.58億元，出現(xiàn)了負(fù)增長，同比下降5.54%。

　　以顯示設(shè)備為主的生產(chǎn)企業(yè)有創(chuàng)維群興、威創(chuàng)股份兩家，威創(chuàng)股份的數(shù)字拼接墻系統(tǒng)營業(yè)收入6.82億元，同比增長34.56%，毛利率57.71%，下降1.82個百分點。創(chuàng)維群興營業(yè)收入1.42億港元(1.18億元人民幣)，同比增加4.4%。由于技術(shù)的不斷進(jìn)步，電視機(jī)、PC顯示器在長時間連續(xù)工作，壽命、圖像質(zhì)量等指標(biāo)都有很大提高，可以滿足一般視頻監(jiān)控的要求。這不僅增加了這兩類產(chǎn)品替代作為監(jiān)控顯示器使用的機(jī)會，也迫使監(jiān)控專用顯示器不斷降低價格。

　　有5家涉及出入口控制產(chǎn)品的公司有相關(guān)數(shù)據(jù)，它們的表現(xiàn)也不錯。達(dá)實智能的主營是智能建筑工程，IC卡讀寫設(shè)備及其它收入在公司總收入中比例不到6%，其收入為2068萬元，同比增加61.48%;銷售毛利率59.15%，同比下降6.59個百分點。英飛拓的門禁系統(tǒng)營業(yè)收入比例更小，年收入只有146.5萬，較上年同期增加35.41%，毛利率64.81%，同比下降1.27個百分點。新大陸的電子支付及信息識讀產(chǎn)品營業(yè)收入3.405億元，較上年同期增加9.28%;毛利率37.30%，比上年增加0.34個百分點。達(dá)華智能是國內(nèi)最大的非接觸式IC卡制造商，2010年實現(xiàn)營業(yè)收入2.6億元，增長4.50%;利潤總額5414萬，增長11.38%;其中國外地區(qū)銷售9645萬元，占31.77%。漢王科技的人臉識別產(chǎn)品營業(yè)收入0.411億元(占總收入3.3%)，同比增加243.64%;毛利率46.17%，同比下降9.23個百分點，其原因是推出多款毛利率較低的中低端產(chǎn)品。[nextpage]

　　上市公司中沒有單獨的防盜報警企業(yè)，中瑞思創(chuàng)的電子標(biāo)簽主要用于商品防盜，2010年實現(xiàn)營業(yè)收入3.104億元，同比增長33.53%;實現(xiàn)利潤總額10251萬元，同比增長44.09%，毛利率43.85%，同比增長0.62個百分點，其中財務(wù)費用大幅下降增加的利潤就有1217萬元，也使其毛利率由降轉(zhuǎn)升。CSST的營業(yè)收入增長17.9%，表現(xiàn)一般，旗下的兩家公司豪恩、艾禮安科技都有防盜報警相關(guān)業(yè)務(wù)，豪恩更是有代表性的防盜報警企業(yè)，但是從年報上看不到這兩家子公司的數(shù)據(jù)。

　　防爆安檢企業(yè)的代表是同方威視，它在這個分行業(yè)當(dāng)中權(quán)重很大。同方威視銷售額的最高峰出現(xiàn)在2008年，在為08北京奧運(yùn)會的主要競賽場館提供安保服務(wù)后，還參與了國慶60周年慶典的安保服務(wù)，為國慶60周年慶典提供了多種類型的近400套安檢設(shè)備，全年收入達(dá)到24億元。2009年由于國內(nèi)外市場不理想，公司雖然中標(biāo)了2010年上海世博會安檢項目，但仍下降為17.5億。2010年國內(nèi)市場增長較快，雖然出口下降仍有5.88%的恢復(fù)性增長，達(dá)到18.54億。同方威視的產(chǎn)品覆蓋車輛安全檢查系統(tǒng)、放射性物質(zhì)檢測系統(tǒng)、X射線檢查系統(tǒng)、易燃易爆及放射性材料檢測、武器炸藥檢測設(shè)備等5類業(yè)務(wù)，出口占了較大比重，受國外市場變化影響較大。

　　涉及社區(qū)安全防范系統(tǒng)的企業(yè)主要是安居寶和CSST。兩家企業(yè)與這個分行業(yè)相關(guān)的產(chǎn)品都是占最大比例的對講設(shè)備。安居寶2010年營業(yè)總收入2.43億元，同比增長12.25%;凈利潤6325.09萬元，同比增長23.2%，如果扣除增值稅退稅和政府補(bǔ)助增加1352萬元，則下降3.1%;銷售毛利率49.69%，同比增加0.01個百分點。CSST旗下的興天下、艾禮安科技也有對講設(shè)備業(yè)務(wù)。安居寶和CSST的表現(xiàn)與2010年社區(qū)安全防范系統(tǒng)的市場情況是一致的。

　　實體防護(hù)產(chǎn)品企業(yè)只有金剛玻璃一家，其安防玻璃營業(yè)收入2.11億元，同比增長4.62%。它的表現(xiàn)還差于我們了解到的實體防護(hù)設(shè)備總體市場情況。

　　涉及安防工程和使用較多安防設(shè)備的工程公司上市的比較多，主要是安防、智能建筑和智能交通三大類工程企業(yè)，這3類企業(yè)中視頻監(jiān)控的業(yè)務(wù)占比也是最大的。

　　從事智能建筑工程的達(dá)實智能、延華智能、杰賽科技、泰豪科技、太極股份等5家的表現(xiàn)更好一些，營業(yè)收入均為正增長，其幅度相差不大，在13.91%~28.91%之間。

　　總體看來，從事安防及其相關(guān)工程的上市公司業(yè)績相差較大，單一的監(jiān)控工程公司要差一些，而經(jīng)營包括安防系統(tǒng)的智能建筑、智能交通工程的情況要好一些，這些系統(tǒng)復(fù)雜一些，集成度、附加值相對也較高。